При упоминании о Швейцарии, большинство из нас думают о часах класса люкс, каникулах в горнолыжных регионах, вкусном сыре, чудесном шоколаде, и, конечно же, о банках. И это правильно. Ведь финансовая индустрия, включая банковский сектор, управление активами и страхование, составляет около 14% валового внутреннего продукта Швейцарии (GDP 2016; включая вторичные эффекты) и один из крупнейших швейцарских экономических секторов.

Швейцарские банки обладают высочайшей репутацией среди клиентов по всему миру, и существует бесчисленное количество легенд и мифов, относящихся к банкам этой альпийской страны. В наших статьях о банковской системе Швейцарии мы рассмотрим подробнее самые популярные из них и увидим, какие услуги швейцарская банковская система предлагает клиентам сегодня.

Банковское дело в Швейцарии восходит к началу XVIII века, когда были основаны первые частные банки, в основном, в Женеве, Берне, и Базеле. Некоторые из них, такие как Lombard Odier или Bank Sarasin, активны и по сей день и играют важнейшую роль в банковском бизнесе Швейцарии. Однако важнейшие основы швейцарского банковского дела, о которых мы знаем сегодня, были заложены во время второй половины XIX века. Это было время, когда Швейцария трансформировалась из старомодной сельскохозяйственной страны в современную, промышленно развитую и активную на международном уровне экономику. Всемирно известные бренды, такие как Nestlé или Lindt & Sprüngli начали свой бизнес. Фармацевтические лидеры, включая Hoffmann-La Roche, Ciba-Geigy и Sandoz (сейчас Novartis), инициировали свою научную работу. А инженерные компании Oerlikon, ABB и Schindler сделали "Швейцарскую Точность" всемирно признанным синонимом технического совершенства.

Главными задачами банков в те времена было финансирование растущих компаний и предоставление платежных услуг корпоративным клиентам. За счет кредитов, предоставляемых швейцарскими банками, в большей степени финансировалось строительство швейцарской железнодорожной системы, которая до сих пор рассматривается как одна из лучших и наиболее эффективных в мире.

Но параллельно с экономическим ростом также росли объёмы средств, принадлежащих частным лицам, и состоятельные индивидуальные клиенты начали искать более интересные пути для своих капиталовложений, чем просто сберкнижка. Именно в это время и родилась идея швейцарского частного дела. Для этих клиентов банки начали предлагать комплексные услуги по управлению активами, включая активное администрирование и принятие решений о том, как инвестировать деньги клиента наиболее подходящим образом.

Логотипы банков Швейцарии и Лихтенштейна

Либеральная и строго нейтральная Швейцария со своим открытым сердцем, демократией и независимой юрисдикцией, приглашает дополнительных клиентов из других стран, привлекая их активы в Швейцарию, зачастую по политическим причинам. Не забывайте, что в 1880 году практически все европейские государства оставались монархиями (некоторые из них довольно неприятными), и только Швейцария была единичным исключением. На солнечных берегах Женевского Озера и Озера Маджоре (Lago Maggiore) собралось большое сообщество «знаменитостей» из России, включая Владимира Ильича Ленина, Льва Троцкого и Михаила Бакунина. Но с другой стороны, в Швейцарии присутствовали и такие личности как Толстой, Гоголь, Тургенев и Достоевский, который написал в Женеве свой знаменитый роман "Идиот".

А дьявольски-смелый шаг генерала Александра Суворова, который взял на себя риск по переходу через Швейцарские Альпы 1799 году, успешно победил Наполеона и освободил Швейцарскую Конфедерацию от Французской оккупации, по прежнему сегодня втолковывается каждому школьнику в Швейцарии.

Сегодня финансовая индустрия Швейцарии состоит из 261 банков, 209 страховых компаний и примерно 2000 независимых управляющих активами и трасти компаний.

Швейцарские банки обладают превосходной репутацией по защите, конфиденциальности и надежности для клиентов по всему миру. Профессионализм, внедрение управления рисками, высокая капитализация и прекрасная рабочая среда и инфраструктура являются одними из причин успеха финансовых институтов Швейцарии.

Рейтинговое агентство Standard & Poor's присвоило банковской системе Швейцарии самую высокую категорию из возможных (BICRA 1) и написало в своих текущих исследованиях по банковским рискам в основных странах следующее:

"Мы считаем, что экономика Швейцарии является высокодиверсифицированной и конкурентоспособной, с высокой степенью рыночной ориентации. Она выигрывает от стабильного прошлого и прогнозируемого роста ВВП, что укрепило ее устойчивость к неблагоприятным внешним воздействиям, включая глобальный спад в 2009 году. Её ВВП на душу населения (64 000 долл. США в 2009 году) является одним из самых высоких в мире, а уровень безработицы и инфляции неизменно низкий. Финансы правительства являются надежными, подкрепленными стабильной и предсказуемой политической обстановкой, хотя политическая система, основанная на консенсусе, иногда замедляет процесс принятия решений.

Швейцарские банки демонстрировали консервативный риск и культуру кредитования в большей части внутренней банковской системы. Они поддерживали довольно низкие коэффициенты кредитной стоимости, низкий уровень просроченной задолженности и исторически консервативный риск резервирования».

Швейцарские банки могут быть классифицированы на три основные категориии: глобальные активные универсальные банки, кантональные банки и, так называемые частные банки, которые специализируются на управлении капиталом и услугах для очень обеспеченных индивидуальных клиентов. Универсальные банки, такие как Credit Suisse и UBS, занимаются всеми сферами банковского, коммерческого, инвестиционного и частного банковского обслуживания, а также имеют дочерние компании во многих зарубежных странах.

Главный вход в штаб-квартиру UBS в Цюрихе | by UBS Zurich

Кантональные банки также являются универсальными банками по своей бизнес модели, но полностью или, по крайней мере, в большей степени принадлежат швейцарским кантонам, в которых они находятся. Их деятельность обычно ограничена своим родным кантоном. Что делает кантональные банки очень привлекательными, так это тот факт, что депозиты и облигации этих банков на 100% гарантированы швейцарским государством (исключение составляют кантоны Во (Vaud), Женева и Берн).

Частные банки специализируются на услугах для состоятельных индивидуальных клиентов. Самые крупные из частных банков, например, Bank Vontobel, Julius Bär или Union Bancaire Privée, также частично активны в инвестиционном банковском бизнесе, и принимают клиентов с минимальным капиталом от 500 000 Швейцарских Франков в активах. Однако, большинство Швейцарских банков рассматривают в качестве минимального депозита 1 млн. франков.

Швейцарские банки жестко контролируются Федеральным Банковским Органом FINMA в Берне, а требования к их капитализации значительно выше, чем для их конкурентов в других странах. Хотя международные стандарты требуют от банков держать минимальный коэффициент капитала Tier-1 лишь 6%, швейцарские банки должны иметь коэффициент основного капитала Tier-1 не менее 15% (исключение составляют только гарантированные государством кантональные банки). В сочетании с традиционно низким уровнем риска, который берут на себя швейцарские банкиры, высокая капитализация и ликвидность гарантируют, что банки Швейцарии могут выдержать даже крупные международные кризисы, не подвергая опасности активы своих клиентов.

Очень интересный и доходный бизнес швейцарских банков, который практически незнаком иностранцам, это финансирование торговых сделок по сырьевым товарам. Только редкие эксперты знают, что Швейцария, которая практически не имеет своего собственного сырья, является крупнейшим дилером в мире сырой нефти, промышленных металлов, угля, зерна и масличных семян. Только в одной Женеве торгуется треть мировой нефти такими компаниями, как Vitol, Cargill, Mercuria или Gunvor. И это только четыре крупнейших примера. Имена, которые не скажут практически ничего нашим читателям, но каждое из них мульти-миллиардная долларовая компания, с годовым оборотом больше чем у российского Газпрома! Сырьевой гигант Glencore, крупнейший в мире сырьевой трейдер, который находится в маленьком швейцарском городке Zug (примерно 28 000 жителей), по крайней мере, иногда мелькает в заголовках газет.

Эссе по Швейцарскому банковскому делу не будет полным без сведений о банках Княжества Лихтенштейн, крошечного восточного соседа Швейцарии. Будучи самостоятельным суверенным государством, Лихтенштейн использует ту же самую валюту, что и Швейцария, Швейцарский Франк, и находится в тесном таможенном союзе со Швейцарией с 1923 года.

Также Лихтенштейн имеет свой собственный банковский контролирующий орган - FMA в Вадуце, и большинство его положений аналогичны швейцарскому. Средний коэффициент достаточности основного капитала (Tier-1) банков Лихтенштейна еще выше чем в Швейцарии, а именно 21,6% (данные от 2016 FMA). Это связано с тем, что основной бизнес банков Лихтенштейна - частное банковское дело и управление активами, который традиционно несет более низкий кредитный риск, чем коммерческий банковский сектор. Банки Лихтенштейна следуют той же консервативной и низкорискованной бизнес-модели, что и их швейцарские коллеги, и могут рассматриваться как весьма безопасные и стабильные институты.

Два наиболее важных банка Лихтенштейна - LGT Bank, который принадлежит Княжескому дому Лихтенштейна (и благодаря этому имеет де-факто государственную гарантию), и Liechtensteinische Landesbank, который является универсальным банком Лихтенштейна и имеет формальную государственную гарантию как кантональные банки Швейцарии. Все банки имеют наивысшие рейтинги международных рейтинговых агентств, но значительно меньше своих швейцарских конкурентов. Однако их меньший размер может предложить преимущество гибкости, если запрашиваются специализированные банковские услуги.

В этой статье мы рассказали об истории и текущем состоянии одной из самых устойчивых банковских систем в мире. В следующей статье мы подтвердим или развеем самые распространенные мифы о банках Швейцарии. Не пропустите эту эксклюзивную информацию на Glagoliza News.

Благодарность: Glagoliza News благодарит компанию Benesteem Executive Consulting Service, Швейцария за предоставление экспертной информации по данному вопросу.

Задайте вопрос экспертам!